簡單講講次貸的前因后果

簡單講講次貸的前因后果
　要理清本次全球性金融危機，就得從小布什的前任克林頓總統說起了！當時克林頓在任時采取了寬松的經濟政策，導致美國的經濟出現良好的發展勢頭，正如我們國家前幾年一樣，經濟的欣欣向榮必然帶來一些產業和行業的發展，而在所有的行業中，房地產這個最最關鍵的行業也開始出現上漲，房價節節攀升。
房產商為了業擴大規模，突顯業績，就通過各種途徑的去宣傳房地產市場的美好前景，并鼓勵老百姓買房，當時房地產價格一天一個價，飛速上漲，因此那些有錢人就不再是只滿足于買來自住，而是作為投資來進行房屋的買賣，因此，在第一波的上漲行情中，有錢人首先就把房產作為了自己的投資途徑，但是房產價格的上漲和這些人的瘋狂購買是互相刺激的，購買的人越多，價格漲的越快，反之，價格漲的越猛，有投機心里的購買方也就越多，于是房價就這么直線上漲，表現在經濟上，也是繁華似錦，十分好看！
但是有錢人畢竟能力有限，美國人很講究他的個人經濟信用，因此即使是中產階級也不能到銀行無限量的貸款來買房，到了一定程度后，房地產就把那些有資本，愿意投入到房產來的有錢人給搜刮了一遍，但是房地產的上漲勢頭已經殺紅了眼，人人都在鼓吹后市如何如何，已經剎不了車了，于是房地產商就要尋找新的購買群體啥！那么還有哪些人可以買呢？左看右看——還有一群窮鬼眼巴巴的看著大好的房屋流口水呢！
于是房地產上就將窮人給盯上了，別看美國是什么發達國家，他那里的窮人可一點也不少，如果能讓這幫人也來買房，那將是多么大的一個市場啊，但是他們窮啊，絕大多數人都住在政府提供的廉價房里，甚至生活都成困難！拿什么來買房呢？正可謂有利潤就有對策，房地產商一門子心思要讓這些人也加入瘋狂的買房大軍，于是組合政策出來了！
首先是找廣告公司和營銷公司，借助媒體啊專家啊什么的瘋狂的給包裝和吹噓，要讓每個人都覺得房子一到手，那就賺錢了，幾個月以后一倒賣，價格那是大大的有；然后呢，提供按揭，并且調低首付，以前是40%的首付，然后是30%，一步一步降低，反正是把那些有點錢的一個一個給誑進來再說，最后調低到10%，啊？還拿不出？毛了，不管了，只要你想買，只要你愿意買，只要你敢買，沒事，我們給你墊首付，兩年以后還給我就行……
那些窮鬼一下子懵了，有這等好事？白白得一套房子，而且還是不停在增值的不動產，這不是天上掉餡餅么？更何況有兩年時間，說不定這兩年期間走狗屎運發財也說不定的，即使沒有發財，兩年后房子價格不知道漲到哪兒去了，到時候賣了，不是白白揀錢嘛，反正怎么想都是餡餅，于是大批大批的窮人也開始買房了，
游說窮人買房的是房產商，但是提供貸款的卻是銀行，現在房子到是賣的歡了，但窮人畢竟是窮人啊，對于銀行方來說，這些人是一點信用基礎也沒有的，也幾乎沒有任何信用擔保啊！兩年后還是窮人怎么辦？還不了貸款怎么辦呢？把那些房子收回來養豬么？也不是辦法啊！因此，銀行就開始想辦法要將這些風險轉移出去。
最好的辦法，也是銀行通行的辦法就是把這些劣質貸款設計成債券，對于債券多說兩句，在美國銀行的債券也就是我們通常意義上的所謂金融債券是分信用等級的，那些‘有借有還’，有信用保障的貸款風險小，屬于優質貸款，放哪兒都不成問題，利潤是大大的豐厚，因此可以很自然的賣出去；但是如前面所說的窮人的沒有信用基礎和擔保的貸款，風險特別高，屬于劣質貸款，就是我們通常意義上的次級貸款，壓根就不好賣！那怎么辦呢？
當然，這個社會總是有辦法的，于是銀行將目標放在了那些投資銀行、公司和基金上面，在美國，各種各樣的基金和投資銀行很多的，而且基本屬于私人性質，這些人和機構中，有的是全世界到處搞投資，哪里收益高就奔哪兒去，這些家伙都是膽子壯的很，什么錢都敢掙，什么錢也都敢收，說白了，也是賭，因為高利潤，高回報而來賭高風險，每年都要死好多批這樣的機構，但同時每年也要成立很多這樣的機構。
那些膽子大的投資機構和基金什么的就把銀行賣不掉的這些次級債買下來，銀行可高興了，自己終于可以高枕無憂了，風險找冤大頭承擔了，以后讓這幫投機分子頭疼去吧！暗自高興呢！沒成想，隨著房地產市場的持續火暴，那些機構居然因此大賺特賺了！于是銀行腸子都悔青了，趕快想辦法爭取分一杯羹，于是他們就搞了個專門針對那些機構的保險，你們不是買了風險很高的次級債券嗎？只要你買我們的保險，就更安全，風險降低了，這對于那些風險投資的機構和基金來說，當然好啊！我正愁這些爛債券風險太高后悔呢，有銀行來‘擔保’，都快‘喜極而泣’了，于是踴躍投保，這樣銀行又從他們身上賺錢了！好像大家都有賺，又都承擔了風險，挺公平的，挺合理的吧！
不，還可以賺的更多，于是美國那些銀行家，投資家，投機家什么的家伙又想出一招，他們用前面掙的那些錢作為擔保金，成了了一個風險很高的基金，這個基金成立后，借助房地產為龍頭的經濟發展，正象我國的基金一樣，好賣的不得了，老百姓啊，機構啊什么的擠破頭的去‘搶’！在這里里面就包括我們國家和全球各地的一些銀行！哦，不得了，這么多銀行，這么多政府機構，這么多專家都在買，基金完全賣瘋了……
如果房價能夠無限量的上漲，如果那些劣質貸款沒有付款期限，那么這樣的瘋狂還是可以持續下去的，但是，現實就是現實，房子價格必然有一個高點，到了這個高點就必然賣不出去，這個高點就是把窮人也忽悠進去買房后，找不到人買房的時候，而這個時候，房子賣不出去了，同時窮人還貸的期限也到了！大麻煩來了……
窮人買房的首付，不管是10%還是更高，他們是由那些投機和投資機構代墊的，其利息什么都是每天都在產生，而不管是銀行也好，投資機構也好他們一切放貸的動機是賺錢，他們在幾年前是賭博，賭這些窮人兩年內能‘發財’，能到期時即使支付相關貸款，但現實卻無情的給他們以打擊，窮人還是窮人，房子不僅沒有漲價了，還開始下跌。這時候銀行、基金什么的都開始束手無策了，他們不可能把房子收回來吧！因為收回來也賣不出去啊，而且還在貶值，更何況，即使能賣掉，那得收到猴年馬月去啊！于是又開始瘋狂的虧！
在這樣的情況下，他們當然也還想招，比如鼓吹房地產市場后市更不得了，想把那些還沒有完全榨干的家伙把錢也拿出來，好讓他們脫身，但已經晚了！手里的債券完全成了給別人，別人都嫌燙手的垃圾，于是銀行、風投、基金、保險公司等，包括一切參與了這次次級貸款和債券的所有環節，集體完蛋！
上面就是這次美國次貸危機的前因后果，美國各大銀行和投資機構一個接一個的破產，這還只是第一步，剩下的將可能面臨更大的經濟危機，這主要是因為在房地產暴漲的過程中，各種機構和個人都把閑錢投入到了這個行業，簡單來說，一個人如果花幾十萬買房后，如果還有銀行按揭貸款，那么他必然降低其他方面的開銷，以保證自己的收支平衡，因此房產市場越火暴，就越會減少其他日用品的需求，需求減少了，那些產業的規模就要下降，面臨壓縮生產，裁減員工等后續措施，再加上隨房地產價格暴漲而帶來的虛假經濟指標上漲，整個社會物價也會跟漲，原材料成本都會上漲，于是房地產市場導致的過渡投機，必然的帶來了其他行業的虛假繁榮，失業的人越來越多，收入越來越減少，產品越來越賣不掉，于是一些企業就跟著倒閉、關門，于是真正的經濟大危機才正式拉開序幕……